CoinEx: Отчет за январь 2024 года

Первый месяц 2024-го оказался оптимистичным для холдеров цифровых активов. Произошло несколько важных событий, способствующих росту криптовалют. Сотрудники компании CoinEx подготовили отчет за январь, в котором проанализировали текущую ситуацию на рынке цифровых активов. Представители биржи также поделились своими ожиданиями на февраль и рассказали, на что стоит обратить внимание в ближайшем будущем.

Принятие спотового ETF на биткоин

В начале января 2024 года долгожданный Bitcoin ETF получил одобрение. Это стало важным событием на пути к более широкому признанию биткоина и других криптовалют. Однако это только начало, и участникам рынка нужно набраться терпения в ожидании притока институциональных средств. BTC-ETF — новый класс активов. Учреждениям может потребоваться несколько месяцев для проведения внутренних расследований и получения разрешений на инвестиции.

Лучшие криптобиржи

Рейтинг

Отзывы

Цена

Объем за 24 ч

Bybit

5.0

159

$ 63 524,69

11 285,34 BTC $ 716,26 млн

$ 63 524,69

Купить

Bitget

4.9

91

$ 63 484,86

7034,88 BTC $ 446,61 млн

$ 63 484,86

Купить

CoinEx

4.8

82

$ 63 524,69

11 285,34 BTC $ 716,26 млн

$ 63 524,69

Купить

Gateio

4.8

28

$ 63 524,69

11 285,34 BTC $ 716,26 млн

$ 63 524,69

Купить

BitMart

4.8

30

$ 63 524,69

11 285,34 BTC $ 716,26 млн

$ 63 524,69

Купить

все биржи

На сегодняшний день существует 11 одобренных Bitcoin ETF с общим объемом активов под управлением (AUM) в размере $27,2 млрд. В тройку лидеров по рыночной капитализации входят GBTC (Grayscale), IBIT (BlackRock) и FBTC (Fidelity). Вполне вероятно, что между ними начнется конкурентная борьба за долю рынка, и в итоге останется всего 2-3 фонда.

Отток BTC из Grayscale

Несмотря на то, что команда Grayscale — самая опытная в плане управления спотовым BTC, ее фонд GBTC столкнулся со значительными продажами после выпуска ETF. Основная причина оттока активов — комиссия в размере 1,5%, которая намного выше, чем у других ETF. Для сравнения: конкуренты компании предложили инвесторам ставки от 0,12% до 0,9%. Участники рынка предпочли перевести свои активы в эти фонды, так как это оказалось более выгодно с экономической точки зрения.

Из-за различий в механизмах расчетов продажа акций ETF Grayscale привела к немедленному оттоку BTC на вторичном рынке. При этом активы других фондов регистрировались в депозитарных учреждениях вроде Coinbase и не использовались для покупок. Это стало основной причиной значительного давления продаж BTC за последние несколько дней.

Запасы биткоина в Grayscale сократились с 600 тыс. монет до приблизительно 500 тыс., а давление продаж ослабевает. Несмотря на это, ожидается, что отток активов со стороны компании сохранится. По оценкам аналитиков, конечный объем биткоинов составит около 40-50% от пикового значения, при этом примерно 200-250 тыс. BTC еще предстоит продать. При текущем среднем темпе оттока в 10 тыс. монет в день ожидается, что рынок будет подвергаться «давлению Grayscale» приблизительно 20 дней.

Прирост стейблкоинов

Приток USDC и USDT — важный индикатор общего состояния рынка. Как правило, увеличение их объемов на биржах указывает на готовность инвесторов и трейдеров активно участвовать в торговле и использовать потенциальные возможности криптовалют.

В настоящее время наблюдается изменение настроений с медвежьего на бычий тренд, поскольку на протяжении 4 месяцев подряд происходит чистый прирост стейблкоинов. Это свидетельствует о том, что у Bitcoin есть прочные основы для продолжения ралли. Однако нужно учитывать: объем еще не достиг пиковых значений. Происходящее больше похоже на раннюю стадию бычьего рынка.

Ослабление ралли BTC

После утверждения ETF биткоин не испытал более быстрого роста цен, как ожидали инвесторы. Напротив, из-за спекулятивного нарратива вокруг BTC-ETF его стоимость увеличилась с примерно $20 тыс. в августе прошлого года до пика около $49 тыс. в момент принятия ETF.

Читайте также

В какую криптовалюту инвестировать в 2024-м — топ 9 монет

По прогнозам аналитиков, рост инфляции в 2024 году продолжится, а глобальная экономическая...

Как рассчитывается комиссия Бинанс на фьючерсах

Биржи предоставляют разные способы для заработка с помощью трейдинга. Крупные площадки...

Как перевести активы с Binance на CommEX

Осенью 2023 года об уходе из РФ заявила крупнейшая криптобиржа Бинанс. Тогда еще действующий...

Когда спотовый биткоин-ETF был одобрен, участники рынка стали свидетелем феномена «продажи на новостях» и краткосрочной фиксации прибыли. Флагманский актив вступил в период коррекции, который, как ожидается, продлится до февраля. Однако из-за благоприятных настроений на рынке падение цен может быть незначительным, и, возможно, движение будет лишь в ограниченном диапазоне.

Кроме того, в настоящее время открытый интерес к бессрочным контрактам BTC остается на высоком уровне (примерно $17 млрд). Это может препятствовать значительному росту цены. Необходим откат к относительно здоровому уровню в диапазоне от $13 до $16 млрд, чтобы актив был подготовлен к следующему сильному восходящему движению.

Обновление Ethereum Dencun

В феврале ожидается важное событие в развитии сети Эфириум. Произойдет обновление, направленное на увеличение объема хранимых данных, повышение масштабируемости и снижение комиссий в блокчейне. В рамках Dencun будет реализовано несколько предложений. Можно выделить основные из них:

• EIP-1559. Введение новой структуры сборов для улучшения взаимодействия с пользователями и снижения комиссий за транзакции.
• EIP-2929. Повышение безопасности за счет увеличения стоимости определенных операций для предотвращения потенциальных атак.
• EIP-2537. Добавление нового кода операции для более эффективной проверки подписей эллиптических кривых в контракте.

С 17 января разработчики Ethereum начали тестирование Dencun в сети Goerli. На данный момент сбоев в работе обновления не обнаружено. В ближайших планах — последующие тесты в сетях Sepolia (30 января) и Holesky (7 февраля). Дата внедрения майннета пока не объявлена, но событие может произойти уже в конце текущего месяца.

SEC против Binance и Coinbase: продолжающийся судебный процесс

Комиссия по ценным бумагам и биржам США подала иски против крупнейших криптовалютных платформ в июне прошлого года. Регулятор предъявил ряд обвинений обеим площадкам. Основное из них — размещение активов, признанных незарегистрированными ценными бумагами. В исках были упомянуты такие монеты, как SOL, ADA, MATIC, FIL, SAND и AXS.

Исход дела может оказать значительное влияние на индустрию. Если федеральные судьи признают цифровые активы ценными бумагами, это способно повлечь за собой появление новых требований в отношении регистрации и отчетности для эмитентов и торговых платформ. И наоборот, если будет единогласно решено, что SEC превысила свои полномочия или что Конгрессу следует принять специальные законы, это может дать зеленый свет для большинства предприятий отрасли.

Опрос

Как выбрать биржу?

Пройди опрос и получи в подарок скидку на торговую комиссию и книгу о криптовалюте

Пройти опрос

За чем стоит следить в феврале 2024 года

Ожидается несколько важных событий. Во-первых, федеральная резервная система США объявит о своем решении по процентной ставке. После этого председатель ФРС выступит с речью, в которой будут освещены последние изменения в денежно-кредитной политике, а также объяснены причины принятого решения. Из-за относительно слабой динамики на рынке труда многие эксперты ожидают, что первое снижение процентной ставки произойдет уже в марте. Это может быть направлено на поддержание экономического роста и стимулирование занятости.

Во-вторых, стоит следить за индексом потребительских цен (CPI), а также за данными по заработной плате в несельскохозяйственном секторе. Эти показатели могут повлиять на дальнейшие решения ФРС и на финансовые рынки в целом.

В таблице перечислены важные события, которые ожидаются в феврале 2024 года.

Главный редактор

Влад Крылов журналист и эксперт крипторынка