Coinbase объявила о выпуске конвертируемых облигаций на $2 млрд

445

2 мин

05.08.2025

Американская криптобиржа Coinbase планирует привлечь $2 млрд через частное размещение старших необеспеченных конвертируемых облигаций. Решение было принято после публикации квартального отчета, в котором отмечено снижение выручки. Это стало причиной падения стоимости акций COIN на 15%.

Размещение будет разделено на 2 транша с погашением в 2029 и 2032 годах по $1 млрд каждый. Участники предложения также получат опцион на приобретение дополнительных бумаг еще на $300 млн. Согласно заявлению компании, выпуск будет осуществлен в рамках правила 144A и станет доступен только квалифицированным институциональным инвесторам.

Новые облигации исполнят роль старших необеспеченных обязательствами с выплатой процентов 2 раза в год. Они будут конвертируемы в денежные средства, акции класса A или их комбинацию по выбору Coinbase. Компания также планирует заключить сделки по так называемым capped call, чтобы ограничить разводнение ценных бумаг при обмене и компенсировать возможные дополнительные выплаты.

В рамках стратегии, хеджирующие контрагенты могут проводить сделки с акциями Coinbase и производными инструментами как до, так и после размещения, что может отразиться на краткосрочной волатильности рынка. Конкретные условия купона и цены конверсии будут определены ближе к дате.

Биржа Coinbase сообщила, что часть привлеченных средств планируется направить на оплату сделок capped call, а оставшиеся деньги пойдут на корпоративные нужды. Это может включать операционные расходы, инвестиции в развитие, поглощения, а также выкуп или погашение ранее выпущенных облигаций. На момент публикации, акции Coinbase торговались по $308, снизившись более чем на 2% за сутки. Таким образом, на фоне нестабильных финансовых показателей компания ищет способы сохранить ликвидность и гибкость баланса.

Автор

Петр Иванов

Понравилась новость? Поделись мнением!

Комментарии

Оставить комментарий

Комментариев пока нет

Интересное по инвестиции

CoinShares: криптовалюты занимают в портфелях крупных инвесторов в среднем 0,1%, медиана — 1%

CoinShares подсчитала, что средневзвешенная доля криптовалют в портфелях 26 инвесторов с активами под управлением в $1,3 трлн составляет 0,1%, а медиана — 1%, при этом 1% чаще всего становится стартовой долей для первых вложений. 32% респондентов уже инвестировали в BTC, около четверти — в ETH, 12% — в SOL, а интерес смещается от ADA и DOT к AAVE, SUI и TRX. Главные мотивы вложений — диверсификация и спрос со стороны клиентов, их суммарная доля выросла до 63% против 36% два года назад, тогда как «спекуляции» снизились до 15%. Среди основных ограничений инвесторы чаще всего называют корпоративные правила и неопределенность регулирования на фоне застопорившегося принятия CLARITY Act.

CEO Strategy: BTC через 10 лет станет цифровым резервом наравне с долларом США

CEO Strategy Фонг Ле заявил, что через 10 лет биткоин (BTC) станет мировым цифровым резервным активом сопоставимого уровня с долларом США, а правительства будут держать его вместе с золотом и USD. Он добавил, что через 20 лет при балансе в 1 млн BTC Strategy может стать самой дорогой публичной компанией в мире. Ле также назвал выпуски Strike, Strife, Stride и Stretch «цифровыми облигациями» на рынке объемом более $300 трлн, отметив, что у компании есть $2,25 млрд под гарантии выплат и около $60 млрд в BTC. По его словам, серьезные проблемы с долгом возможны лишь при падении BTC до $8000 и закреплении на этом уровне на следующие пять-шесть лет, а 2026-2028 он считает ключевыми годами для роста за счет сближения децентрализованных и традиционных финансов и притока институционального капитала через продукты вроде STRC.

Ondo Finance провела трансграничный расчет токенизированных гособлигаций США через Ripple, Mastercard и JPMorgan

Ondo Finance сообщила о первом трансграничном выкупе токенов фонда казначейских облигаций США Ondo Short-Term U.S. Government Treasuries (OUSG) в режиме реального времени. В пилотной сделке Ripple погасила часть OUSG на XRP Ledger, а денежный расчет запустили через Mastercard Multi-Token Network и завершили на платформе Kinexys от JPMorgan, которая перевела доллары на банковский счет Ripple в Сингапуре. По словам участников, тест показал возможность расчетов 24/7 между финансовыми институтами, совмещая публичный блокчейн и банковскую инфраструктуру.

Кийосаки призвал покупать BTC и ETH, чтобы защитить пенсию на фоне кризиса 2026 года

Писатель и инвестор Роберт Кийосаки заявил, что пенсионная система поколения бэби-бумеров близка к развалу, и предупредил, что миллионы пожилых американцев рискуют остаться без работы и средств к существованию. На фоне экономического кризиса 2026 года он посоветовал переводить сбережения в независимые активы — золото, серебро, а также BTC и ETH — и не полагаться на банки и традиционные пенсионные схемы.

TON и ZEC прибавили около 75% и 72% за неделю на новостях о Telegram и Robinhood

Toncoin (TON) за неделю вырос почти на 75% после того, как 4 мая Павел Дуров сообщил о планах Telegram заменить TON Foundation, стать крупнейшим валидатором сети и снизить комиссии примерно в шесть раз. Zcash (ZEC) прибавил более 72% на фоне листинга на Robinhood, разговоров о возможном Grayscale ETF и дефицита монет в обращении: более 30% эмиссии находится в защищенных пулах, что ограничивает ликвидность. На рынке также отмечают усиление интереса институциональных игроков к инфраструктурным решениям, при этом отдельные заявления крупных держателей, включая комментарии Майкла Сэйлора о BTC 6 мая, почти не повлияли на котировки.