Форум
Монеты: 9023 Биржи: 778
Рыночная капитализация: $1 011 693 873 623,79
Объём за 24 ч: $86 568 435 367,67
ETH Газ: 10 Gwei
Быстро
10 Gwei (~ 3 мин. 0 сек.)
Стандарт
10 Gwei (~ 3 мин. 0 сек.)
Медленно
9 Gwei (~ 10 мин. 0 сек.)
ETF на криптовалюту на Мосбирже

В 2021 году Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) легализовала первый американский цифровой фонд. Доходность этого предприятия зависит от стоимости фьючерса на Bitcoin. Инвестиции в торгуемые на биржах фонды принимаются и в России. Но по состоянию на ноябрь 2021 года ETF на криптовалюту на Мосбирже не разрешены. Это мешает российским инвесторам зарабатывать на росте котировок токенов и монет.

Почему до сих пор нет ETF на криптовалюту на Мосбирже

Вложения в инвестиционные фонды осуществляются по такому алгоритму:

  1. Компания проходит регистрацию и получает доступ от регулятора. В России эту роль выполняет Центральный банк (ЦБ РФ).
  2. Фонд создает портфель из акций, облигаций, золота и других активов. В криптовалютных ETF это токены, коины или производные финансовые инструменты (фьючерсы, опционы).
  3. Трейдеры покупают акции перспективных фондов.
  4. Если цена активов, входящих в портфель, растет, вкладчики получают прибыль пропорционально своей доле.

Самый сложный этап из перечисленных выше ― получение разрешения от регулятора. Крупные финансовые рынки контролируются государством. Для допуска к торгам основатели фондов обязаны пройти предусмотренную законодательством процедуру. Поэтому ETF на Биткоин на Мосбирже появится только после одобрения таких проектов ЦБ РФ. В 2021 году нет юридической возможности для запуска криптофондов на территории Российской Федерации.

Лучшие биржи для покупки криптовалюты

В 2021 году в рейтинге портала Crypto.ru находилось около 570 торговых платформ. На общую оценку криптобиржи влияют такие характеристики:

  • Репутация. Отзывы клиентов и мнения экспертов.
  • Количество доступных торговых пар и инструментов для инвестирования.
  • Комиссии и сборы.
  • Условия регистрации.
  • Среднесуточный объем торгов, капитализация проекта (при наличии собственной экосистемы).
  • Надежность, устойчивость к хакерским атакам.
  • Удобство интерфейса.
Лучшие криптобиржи
Рейтинг
Отзывы
Цена
Объем за 24 ч
$ 20 211,64
665 538,37 BTC $ 12,88 млрд
$ 20 211,64
Купить
$ 20 211,64
665 538,37 BTC $ 12,88 млрд
$ 20 211,64
Купить
$ 20 211,64
665 538,37 BTC $ 12,88 млрд
$ 20 211,64
Купить
$ 20 211,64
665 538,37 BTC $ 12,88 млрд
$ 20 211,64
Купить
$ 20 286,32
16 700,27 BTC $ 338,79 млн
$ 20 286,32
Купить

Регулирование со стороны властей

Основной нормативно-правовой акт, которым руководствуются российские трейдеры и компании, ― Федеральный закон «О цифровых финансовых активах». В этом документе нет упоминания о криптовалютных фондах. В то же время порядок допуска акций, облигаций и их аналогов к торгам на биржах регламентируется Федеральным законом «О рынке ценных бумаг». Этот нормативно-правовой акт устанавливает ограничения для участия обычных (неквалифицированных) пользователей в сделках.

В июле 2021 года руководство ЦБ РФ даже направило руководителям бирж и инвестиционных компаний, а также другим участникам рынка письма с рекомендацией не допускать криптовалютные фонды.

Через несколько дней после листинга первого американского Bitcoin-ETF журналисты задали вопрос главе Центрального банка Российской Федерации Эльвире Набиуллиной. Председатель ЦБ РФ сообщила, что не планирует разрешить деятельность криптовалютных фондов и не собирается посодействовать доступу неквалифицированных трейдеров к таким операциям.

Читайте также
Страны с национальной криптовалютой

Во времена стремительного развития цифровой экономики в обществе более остро встает вопрос о...

Что такое волатильность криптовалюты

Рыночная цифровых активов с 2017 года показывала значительные колебания. За последнее время...

Проблемы криптовалют

Теоретически и юридически цифровые активы не являются деньгами, выполняющими 3 функции: способ...

Необходимые компромиссы

Главные причины, по которой ЦБ РФ негативно относится к криптоактивам, ― децентрализация таких проектов и риски для инвесторов. Но ситуация может поменяться. Для начала торговли Биткоин-ETF необходимы 2 условия:

  • Допуск неквалифицированных пользователей к иностранным фондам. В 2021 году такие клиенты могли приобретать только самые безопасные ценные бумаги, доходность которых не зависит от валютных колебаний. В дальнейшем планируется после тестирования предоставить неквалифицированным трейдерам допуск к сделкам. В теории регулятор может разрешить частным лицам покупать долю в любых биржевых фондах, включая криптовалютные.
  • Разрешение ЦБ РФ провести листинг ETF на криптовалюту на Московской бирже. По мнению экспертов, готовность к такому компромиссу будет зависеть от показателей зарубежных фондов. Если участники торгов смогут получать стабильную прибыль, регулятор, скорее всего, одобрит листинг Bitcoin-ETF. Вероятно, первым шагом станет снятие ограничений для регистрации на Мосбирже компаний, основное направление деятельности которых ― вложения в цифровые проекты.

Опрос
5 правил выбора криптовалюты для инвестирования

Пройди опрос и получи в подарок скидку на торговую комиссию и книгу о криптовалюте

Появление ETF

Первый торгуемый на бирже фонд запущен в США 19 октября 2021 года. Спустя 2 дня объем инвестиций в Bitcoin-ETF превысил $1 млрд. Вскоре после старта торгов котировки BTC обновили прошлый рекорд и достигли отметки в $67 276. Аналитики предположили, что в ближайшие годы капитализация главной цифровой монеты увеличится в 2 раза за счет притока вложений от корпораций и других крупных инвесторов.

Капитализация Bitcoin
Рост суммарной цены монет BTC в 2020-2021 годах

В то же время сложно сказать, окажут ли фонды на криптовалюту на Московской бирже аналогичное влияние на рынок. Основная российская платформа находится за пределами топ-10 торговых площадок. В 2018 году среднесуточный оборот на Мосбирже составлял около $12 млрд. В это же время на американской платформе NASDAQ сумма ежедневных сделок превышала $1,3 трлн.

Сравнение фондовых платформ
Соотношение капитализации и объема торгов на крупнейших мировых биржах

Некоторые аналитики сомневаются, что рекордный рост биткоина в октябре 2021 года связан именно с запуском Bitcoin-ETF. В частности, эксперты банка JPMorgan заявили, что на динамику курса BTC большее влияние оказала статистика по инфляции в США и других странах. Из-за обесценивания фиатных денег пользователям пришлось покупать цифровые активы.

Купили ли вы Биткоин-ETF?

Просмотреть результаты

Загрузка ... Загрузка ...

Поэтому запуск криптовалютных ETF на Мосбирже не вызовет такого же эффекта, как аналогичные процессы в США. В то же время если российский регулятор покажет лояльность к цифровым деньгам, это может стать положительным сигналом для трейдеров из других стран.

Инвесторы ждут постепенной легализации рынка токенов и монет. Чем больше государств допустят криптовалютные фонды к биржевым операциям, тем активнее крупные компании и трейдеры начнут покупать BTC и альткоины.

Возможности для инвестирования сегодня

Несмотря на недопуск биржевых фондов на российский рынок, операции с криптовалютами не находятся под запретом. У жителей РФ есть несколько способов получения дохода с помощью цифровых активов. У каждого из них имеются плюсы и минусы:

Способ заработкаПреимуществаНедостатки
Долгосрочное хранение криптоактивовПассивный вид инвестирования.Низкая и нестабильная доходность. Курс токенов и монет может упасть. Кроме того, владелец рискует потерять сбережения из-за взлома кошелька или забытого кода доступа к нему.
ТрейдингДоходность зависит только от умений самого пользователя. При грамотном рыночном анализе можно получать высокую прибыль. Большинство криптобирж предоставляют услуги российским гражданам.Высокая волатильность котировок биткоина и альткоинов. В любой момент трейдер может открыть ошибочную сделку и понести убытки.
МайнингРазмер дохода (в биткоинах) не зависит от их курса. Обычно майнеры получают прибыль регулярно.Для этого метода потребуется не только стартовый капитал, но и хорошие технические знания. Инвестору нужно купить и настроить оборудование.
Лендинг и криптозаймыОбычно цифровые кредиты выдаются под фиксированный процент.Риск невозврата займа или мошенничества со стороны получателя. Процентная ставка лендинга биткоинов обычно незначительно превышает доходность банковского депозита.
ICO, IDO и IEOВозможность вложения в самые перспективные стартапы.Многие проекты оказываются неуспешными.
DeFi и пулы ликвидностиВысокие процентные ставки.Курс DeFi-токенов очень волатилен. Инвесторы рискуют потерять деньги, если валюта, внесенная в пул, обесценится.

Часто задаваемые вопросы

❌ Все ли ETF запрещены на Мосбирже?

Нет. Ограничение распространяется только на криптовалютные инвестиционные компании. Регулятор не запрещает регистрацию обычных фондовых ETF.

💰 Можно ли россиянам вкладывать деньги в криптоактивы за рубежом?

Да. Закон не запрещает приобретать цифровые валюты или ценные бумаги в других странах. Но американские и европейские биржи устанавливают строгие требования для обычных пользователей. Поэтому россиянам может быть невыгодно инвестировать в иностранные ETF.

🔎 Какая доходность вложений в торгуемые на фондовых биржах криптопроекты?

Прибыль инвестора зависит от котировок токенов и монет. В октябре-ноябре 2021 года вложения в первый Bitcoin-ETF BITO принесли держателям бумаг около 0,9%.

❓ Почему крупные компании не торгуют на обычных криптобиржах?

Большим корпорациям и институциональным трейдерам невыгодно работать на цифровых платформах. Основной капитал таких компаний сосредоточен именно на фондовом рынке. Поэтому ETF, состоящие из криптоактивов, покупаются в первую очередь крупными инвесторами.

💼 Из чего состоит портфель криптофонда?

В ноябре 2021 года капитал первого ETF BITO включал фьючерсы на Bitcoin и американские казначейские облигации.

💻 Чем интересны биржевые фонды обычным пользователям?

Главное преимущество ETF ― возможность вкладывать деньги в сбалансированный портфель. Руководители криптофонда берут на себя работу по анализу рынка и выбору самых перспективных токенов и монет.

🔗 Какой капитал нужен для торговли на американских биржах?

Это зависит от конкретного посредника (брокера). Минимальная сумма депозита составляет $5000.

Заместитель главного редактора
Регистрируйтесь, задавайте вопросы и общайтесь!
Форум Crypto.Ru
На нашем форуме вы можете узнать много полезной информации о криптовалютах для новичков и продвинутых пользователей
Открыть форум
Комментариев пока нет
Получайте главные новости из мира криптовалюты прямо на почту