Что такое криптовалюта простыми словами, и как она работает

В мае 2021 года общая капитализация цифровых активов достигла $2,6 трлн. Это вызвало высокий интерес начинающих трейдеров к рынку криптовалют. Сущность и принцип работы цифровых денег кажутся сложными. Но если описать смысл криптовалюты простыми словами на примере Биткоина, разобраться в вопросе смогут даже новички. Эти знания будут полезны в трейдинге и других способах заработка.

Что такое криптовалюта простыми словами

Первые сервисы электронных платежей были централизованными, то есть управлялись одним администратором. Это не устраивало пользователей по таким причинам:

• Риск взлома или сбоя в работе сервера.
• Ограничения со стороны государственных органов.
• Процедура подтверждения личности для открытия счета.

Чтобы избавиться от этих недостатков, разработчики придумали новый способ передавать деньги между пользователями: одноранговые децентрализованные сети. Каждому участнику этого сообщества присваивается уникальный адрес (кошелек). Компьютеры, подключенные к одноранговой сети, «общаются» друг с другом с помощью криптографических алгоритмов. В результате каждый владелец кошелька участвует в работе сообщества и может видеть операции всех пользователей.

Чтобы описать функции и возможности криптовалюты простым языком, достаточно сравнить ее с игрой в шахматы или шашки:

• Каждый участник партии видит расстановку фигур и может записать все ходы.
• Игроки имеют одинаковые права, их действиями никто не управляет. Они меняют ситуацию на доске самостоятельно (бьют фигуры противника, делают ходы).
• Результат каждой партии определяется по правилам (алгоритмам), заранее известным ее участникам.

Криптовалюта устроена аналогичным образом. Компьютеры, подключенные к сети, обрабатывают транзакции других пользователей и вносят их в общую виртуальную записную книгу (блокчейн). С помощью специальных алгоритмов обеспечивается защита сделок от вмешательства со стороны.

Идея создания

Автором первой цифровой валюты считают человека, использующего псевдоним Сатоши Накамото. Его настоящее имя до сих пор неизвестно. В 2009 году Накамото объявил о запуске Bitcoin ― децентрализованной сети, в которой криптографические методы позволяют принимать и передавать «электронные наличные» (electronic cash).

Термин «криптовалюта» был использован позднее в статье, опубликованной журналом Forbes.

Затем это слово начали употреблять для обозначения любых виртуальных активов, которые передаются через децентрализованные сети и применяются в качестве платежного средства.

Принцип работы

Термин криптовалюта значит цифровые деньги, которые циркулируют в одноранговых децентрализованных сетях. Это происходит в такой последовательности:

1. На все компьютеры сети устанавливается одинаковое программное обеспечение (алгоритмы, поддерживающие идентичные способы шифрования и передачи данных).
2. Информация о переводах отправляется на несколько устройств, которые с помощью криптографических методов проверяют достоверность транзакции.
3. После вычислений на одном из компьютеров, подключенных к сети, генерируется (добывается) блок ― данные о последних сделках.
4. Все записи добавляются к единой цепочке, которая называется blockchain. Так поддерживаются безопасность и децентрализация криптовалютных операций. Используя блокчейн, каждый участник сети может сверить информацию о переводах, полученную из разных источников.

Проблема фиата

Основной недостаток обычных электронных валют ― централизация. Пользователи таких платежных систем рискуют потерять деньги по причине блокировки со стороны администрации ресурса или взлома сервера. Централизованная платежная система (например, банк) может быть закрыта по решению государственных органов.

Отличия от валюты

Цифровые активы обеспечивают полную автономность пользователей от правовых структур, регуляторов и финансовых компаний. У криптовалют есть такие отличия от фиата:

• Децентрализация. Цифровые проекты управляются самими пользователями.
• Неизменность. Подтвержденная транзакция не может быть удалена из цепочки блоков.
• Доверие. Криптовалютные сети работают по принципу открытого исходного кода. Каждый участник видит «правила игры» и понимает, что его сбережения не могут быть конфискованы из-за произвола администрации. Это повышает уровень доверия к децентрализованным сетям.
• Прозрачность. Вся информация о сделках есть в открытом доступе.
• Безопасность. Для перевода денег пользователь подтверждает транзакцию электронным ключом. Специальный механизм шифрования защищает криптовалютные кошельки от взлома.
• Комиссии. Сборы за выполнение транзакции отличаются в разных криптовалютных проектах. Но в целом при работе с цифровыми активами можно найти сети, в которых размер комиссии будет ниже, чем в банках и обычных платежных системах.

Децентрализация

Каждая криптовалюта ― самостоятельный проект. Процессы эмиссии и подтверждения транзакций не регулируются государствами. Многие криптовалютные сети предусматривают участие пользователей в принятии решений: держатели цифровых денег участвуют в голосованиях, которые определяют развитие проекта.

Неизменность

В традиционных финансовых системах есть проблема возврата платежей. По решению администратора или службы безопасности сделка может быть отменена, а деньги ― списаны или переданы другому пользователю. В децентрализованных сетях это невозможно. Каждая транзакция вносится в блокчейн и не подлежит замене или удалению.

Доверие

Подтверждение операций осуществляется автоматически с помощью надежных криптографических алгоритмов. Контрагенты точно знают, что сделка пройдет обработку и будет внесена в цепочку блоков.

Прозрачность

Все транзакции публичны и могут просматриваться любым посетителем. В то же время во многих блокчейнах скрывается информация об отправителе и получателе платежа. Так обеспечивается баланс между защитой личных данных и прозрачностью переводов. Владелец кошелька может проверить, что сеть работает так, как это прописано в исходном коде.

Безопасность

Каждый новый блок в зашифрованной форме записывается в цепочку поверх предыдущих. Информацию в blockchain нельзя удалить или исправить. Нет риска того, что кто-то взломает сервер и зачислит все деньги на личный кошелек. Исключения возможны в таких случаях:

• Атака 51%. Подтверждение операций во многих криптовалютах проводится по методу Proof-of-Work или Proof-of-Stake. Злоумышленник может подменить информацию, получив 51% используемых в добыче блоков вычислительных мощностей или монет, применяемых для проверки транзакций. Но осуществить такую атаку в крупных криптосетях сложно.
• Хищение ключей для подтверждения транзакций от имени пользователя. Хотя в децентрализованных сетях нет единого сервера, злоумышленники могут взломать персональный компьютер обычного криптотрейдера и вывести деньги с его кошелька.
• Атака на управляющие центры (ноды). В некоторых криптовалютах транзакции проверяются не обычными пользователями, а особыми серверами. Такие сети называют псевдодецентрализованными. Если нода будет захвачена, есть риск внесения в блокчейн неправильных записей о переводах.

Комиссии

Операции в децентрализованных сетях обычно обходятся дешевле, чем банковские платежи. По состоянию на август 2021 года комиссия за одну транзакцию в блокчейне Bitcoin составляла $2,39. При этом объем сделки не имеет значения. Даже если сумма транзакции составляет тысячи Биткоинов, пользователь заплатит комиссию в обычном размере. Это делает криптовалютные операции выгодными для крупного бизнеса и инвесторов.

Разновидности

По данным Crypto.ru, в августе 2021 года существовало 5945 активных криптовалютных проектов. Рыночная капитализация 77 из них превышала $1 млрд. Есть такие типы цифровых валют:

Децентрализованные

В большинстве криптовалют нет главного сервера и руководителей, влияющих на принятие решений в сети. Подтвержденные транзакции нельзя отменить или пересмотреть, а пользователя невозможно заблокировать. Цифровые активы, соответствующие данным критериям, обычно называют децентрализованными.

У этих криптовалют есть такие преимущества:

• Полная независимость пользователей.
• Решения в сообществе принимаются консенсусом большинства его участников.
• Эмиссия новых единиц осуществляется в результате майнинга. Трейдеры заранее знают, сколько коинов будет выпущено в будущем.
• Каждый участник может подтверждать транзакции других пользователей.

Псевдодецентрализованные

Отдельные криптовалютные сообщества имеют более выраженную иерархию:

• Транзакции подтверждаются не обычными посетителями, а нодами.
• Руководители или разработчики могут самостоятельно принимать решение о блокировке пользователей, смене протоколов и выпуске новых коинов.
• Операция может быть изменена или удалена из блокчейна ― основы криптографических денег.

Эти особенности вызывают опасения у некоторых трейдеров. Злоумышленники могут захватить ноды и завладеть чужими деньгами. Кроме того, есть риск необоснованной блокировки или списания сбережений. Несмотря на критику, псевдодецентрализованные проекты тоже могут иметь определенные преимущества:

• Высокая скорость обработки транзакций. Поскольку сделки проверяются отдельными серверами, меньше риск снижения мощности майнинга.
• Возможность быстрого вмешательства разработчиков в технические и финансовые процессы. В случае падения котировок владельцы проекта могут выкупить и сжечь (уничтожить) часть токенов, снижая риск инфляции.

Криптовалюты платформ

Цифровые активы применяются не только в роли платежного средства, но и как топливо для проведения сделок в децентрализованных сетях. Такие криптовалюты нужны клиентам бирж, DeFi-проектов и других распределенных структур. Токены платформ напоминают дисконтные карты магазинов в обычном мире:

• Держатель этих активов платит меньше комиссий и сборов.
• Владельцы сервиса часто проводят розыгрыши и распределяют призы среди постоянных участников.
• Некоторые операции доступны только членам «клуба» (держателям нативных токенов).

При этом криптовалюты платформ могут продаваться на биржах в качестве самостоятельного инвестиционного актива и применяться как платежное средство.

Стейблкоины

Причина, по которой криптовалюта используется в сфере платежей реже, чем фиатные деньги ― высокая волатильность. Большинство монет и токенов ничем не обеспечены, а их котировки зависят только от баланса спроса и предложения. В таких условиях и покупатели, и продавцы опасаются резкого обвала котировок.

Стейблкоины ― криптовалюты, обеспеченные фиатом, ценными бумагами или сырьевыми товарами.

Их курс имеет привязку к котировкам национальных денег, золота, серебра. Фактически стейблкоин ― это оцифрованная версия обычного актива. Криптовалюта Tether (USDT) на 100% обеспечена аналогичным количеством американских долларов, а курс токена к USD на биржах примерно равен 1:1. В августе 2021 года компания Kitco объявили о выпуске нового стейблкоина, привязанного к золоту.

Обеспечение

Критики цифровых денег часто заявляют о том, что Биткоин и другие электронные финансы ― это фантики, не имеющие реальной ценности. Это утверждение ошибочное.

До начала XX века все фиатные деньги обеспечивались золотом. Но затем определение обменных курсов по этой системе стало неудобным, государства перешли к рыночному регулированию котировок. Таким образом, цифровые валюты в большинстве случаев не обеспечены реальными активами точно так же, как и фиатные деньги. Цена американского доллара или швейцарского франка зависит от настроения трейдеров и спекулянтов не менее, чем котировки BTC или ETH. Кроме того, определение криптовалюты как платежного средства, используемого в децентрализованных сетях, означает, что это такие же деньги, только невидимые (электронные).

Регулирование

В отличие от фиата, сущность цифровых валют заключается в автономности от государственных органов. Правительства узнали о новом виде платежных средств позже, чем его начали использовать простые криптотрейдеры и инвесторы. Во многих странах в законодательстве до сих пор не встречается понятие «электронные наличные». В России такие правки уже внесены, но проблема юридического оформления сделок с Биткоином и другими монетами остается актуальной:

Альткоины и токены

Первой цифровой валютой стал Биткоин, разработанный в 2009 году. В дальнейшем на рынке появилось много похожих проектов. В результате новички часто путают термины «альткоин» (применяемый ко всем цифровым деньгам, кроме BTC) и «токен» (используется только в отношении единиц учета, не имеющих собственного блокчейна).

Любая криптовалюта работает на цепочке блоков (blockchain). Это информационная среда, хранящая все записи о произведенных транзакциях. Но в блокчейн можно внести не только информацию о переводах, но и токен (контракт, который указывает, сколько единиц актива принадлежит владельцу кошелька). Эта запись в реестре не считается монетой или коином, поскольку не имеет собственной цепочки. Но токены могут также выступать в роли платежных единиц и использоваться в качестве криптовалюты.

По данным сайта Crypto.ru, на июль 2021 года самыми популярными альткоинами (монетами) были ETH, DOT и XRP. Среди токенов лучшие показатели капитализации имели USDT, USDC и Binance Coin.

Откуда берутся и как получить монеты

Принцип работы криптовалюты (исходный код) может предусматривать 2 способа генерации новых цифровых единиц:

• Майнинг (добыча блоков).
• Централизованная эмиссия.

Кроме того, трейдер может купить монеты, получить их взамен других криптоактивов или заработать как вознаграждение за стейкинг (передачу валюты для подтверждения транзакций в сети).

Майнинг

В сети Bitcoin и его аналогах транзакции подтверждаются по методу Proof-of-Work:

1. Отправитель указывает адрес и сумму перевода.
2. Заявка подписывается уникальным криптографическим ключом и передается другим участникам сообщества.
3. Владельцы ASIC-ферм (устройств, имеющих высокую производительность) обрабатывают данные о переводе с помощью специальных алгоритмов. В некоторых криптосетях коины можно майнить через видеокарту или обычный процессор.
4. После того как работа над вычислениями закончена, генерируется очередной блок.
5. Владельцы ASIC-ферм получают вознаграждение за выполненные действия в виде новых монет.

Если сеть основана на методе подтверждения Proof-of-Stake (доказательство доли владения). криптоденьги добывают иным способом ― через форжинг. Монета создается в процессе проверки транзакций и распределяется пропорционально количеству активов, которые применялись для этой цели.

Покупка

Для заработка на добыче блоков (майнинге) необходимо иметь вычислительные мощности (ASIC-фермы) и хорошие технические навыки. Обычным трейдерам проще купить монеты и токены:

• На биржах. Большинство криптоплатформ предоставляет кошельки, на которые можно принимать активы, и торговое приложение (терминал) для отправки заявок.
• В обменных пунктах. На этих сайтах проще совершить сделку, но надежность частных посредников ниже, чем крупных бирж.
• Через P2P-сервисы. Обмен в одноранговых сетях (peer-to-peer) отличается тем, что продавец и покупатель взаимодействуют напрямую. P2P-платформа помогает им найти встречные заявки.

Трейдинг

Обычно цель покупки монет в обменных пунктах ― дальнейшее инвестирование или использование в качестве платежного актива. Торговля на биржах позволяет зарабатывать на изменении котировок коинов. Криптотрейдеры получают доход:

• На спотовых рынках. Приобретенные монеты и токены зачисляются на кошельки покупателя.
• На рынке криптовалютных деривативов. Эти производные инструменты (фьючерсы, опционы, бессрочные контракты) являются соглашением между покупателем и продавцом, по условиям которого расчет производится не сразу, а через некоторое время.

Стейкинг

В сетях, работающих по принципу доказательства Proof-of-Stake, транзакцию подтверждают пользователи, обладающие наибольшим количеством монет. Взамен они получают новые единицы криптоактива. Владельцы монет в таких сетях передают свои сбережения в стейкинг. Эти активы временно блокируются для подтверждения транзакций. Взамен инвестор получает процент за пользование принадлежащими ему коинами.

Эмиссия валюты компанией

Токены и некоторые монеты выпускаются на рынок единовременно. В этом случае майнинг отсутствует, а криптовалюта распределяется между трейдерами на торгах или в результате аирдропа (бесплатной раздачи). Также эмиссию цифровых денег производят перед проведением ICO (Initial Coin Offering), IDO (Initial DEX Oferring), IEO (Initial Exchange Oferring). Все это формы первичной продажи монет. Такие действия похожи на публичное размещение акций на фондовых биржах.

Как использовать криптовалюту

Существует мнение, что цифровые финансы применяются только как спекулятивный инструмент. На самом деле криптовалюту можно использовать еще и как:

• Платежное средство (в том числе в магазинах).
• Способ сбережения капитала.
• Инструмент получения кредита под залог своих монет и прочее.

Покупка и продажа товаров и услуг

По состоянию на 2021 год Microsoft, Shopify, PayPal, AT&T и другие крупные компании принимали цифровые активы в качестве платежного средства. За виртуальные деньги можно оплатить или купить:

• Услуги в сфере информационных технологий (хостинг, домены, рекламу).
• Товары из интернет-магазинов.
• Услуги наемных работников и фрилансеров.

Даже если выбранный сервис не принимает Биткоин, для оплаты можно поменять монеты на фиат.

Инвестиции

По данным Crypto.ru, за 2019-2021 годы курс Биткоина вырос более чем в 10 раз. В этот период пользоваться криптовалютой как инвестиционным активом было легко. Держателю цифровых монет следовало только купить их и хранить на надежном кошельке. На сегодня рынок криптоактивов не имеет столь выраженной динамики. Поэтому для заработка с помощью токенов и монет применяются другие методы:

Спекуляции

За счет высокой волатильности (динамики курсовых колебаний) криптовалют держатели зарабатывают на торговле цифровыми активами. По данным Crypto.ru, в августе 2021 года трейдерам были доступны спекулятивные сделки на 311 биржах и 80 децентрализованных платформах.

Криптовалюта выглядит удобным активом для заработка, поскольку многие обменные сервисы допускают анонимную регистрацию. Это позволяет скрыть от посторонних (включая налоговые службы) информацию о доходах трейдера.

Где купить криптовалюту

Самый простой способ приобретения монет и токенов ― онлайн-обменники. Это сервисы, предоставляющие возможность покупки криптовалюты за фиат. Клиент отправляет продавцу деньги с помощью дебетовой/кредитной карты, банковского перевода, платежных систем. От него пользователь получает монеты и токены на личный кошелек.

Второй способ обменять фиатные деньги на коины ― P2P-сервисы. Это аналог сайта объявлений, на котором опубликованы предложения покупки и продажи разных криптоактивов.

Профессиональные трейдеры и крупные инвесторы предпочитают работать через биржи ― специализированные площадки, на которых можно приобрести не только сами монеты, но и производные инструменты (деривативы). Кроме того, криптоплатформы обычно предлагают дополнительные способы заработка: лендинг и стейкинг.

Лучшие биржи

По данным сайта Crypto.ru, в августе 2021 года самый высокий рейтинг имели такие торговые площадки:

• Cex.io. Биржа предлагает услуги обмена 99 монет и токенов. Посетителям доступно внесение депозита с дебетовых/кредитных карт.
• Binance. Лидирует по количеству торговых пар и среднесуточным объемам сделок.
• BitZ. Криптотрейдеры поставили этой бирже высокие оценки за надежность и качество работы службы поддержки.

Обменники

Покупка криптовалюты у частных лиц занимает меньше времени, поскольку не требует прохождения регистрации и проверки личности на сайте. Но у этого способа есть серьезный недостаток: риск мошенничества (неисполнения стороной обязательств). Чтобы избежать обмана, рекомендуется найти обменник с хорошей историей, репутацией и отзывами других пользователей. Кроме того, можно обратиться за услугами посредников с escrow-сервисов. Эти компании выступают в роли гаранта, контролирующего исполнение сторонами условий сделки.

Самые популярные криптовалюты на 2024 год

Основной критерий, по которому оценивают успех криптовалютного проекта ― рыночная капитализация, то есть общая стоимость всех платежных единиц (коинов или токенов). Самыми популярными криптовалютами в 2021 году были следующие активы:

Bitcoin

Самая старая криптомонета. Профессиональные трейдеры считают этот актив стабильным и надежным. В то же время волатильность BTC обычно ниже, чем у новых криптоактивов. Поэтому начинающие трейдеры предпочитают более рисковые, но прибыльные монеты.

Ethereum

Криптовалюта создана в 2015 году Виталиком Бутериным. Работает на собственном блокчейне. Особенность Эфириума по сравнению с Bitcoin ― высокая скорость проведения транзакций. Кроме того, в Ethereum можно регистрировать смарт-контракты ― записи в блокчейне, которые содержат условия исполнения сделки.

Tether

USDT ― стейблкоин, имеющий привязку к американскому доллару. Курс Тезера к USD поддерживается на уровне 1:1. Этот токен используется в качестве надежного и стабильного криптоактива. В частности, на многих биржах и децентрализованных платформах именно USDT является базовой валютой депозита.

Binance Coin

Нативный токен платформы Бинанс выпущен в 2017 году. Изначально этот актив покупался трейдерами для получения скидки на комиссии Binance. В дальнейшем цена и биржевая капитализация токена росли, что сделало его выгодным инструментом для спекулятивной торговли.

Cardano

Коин ADA относится к 3-му поколению криптографических денег. Этот проект отличается скоростью операций и надежностью. Cardano использует собственный блокчейн и алгоритм PoS в качестве метода проверки транзакций.

Где хранить монеты

Фиатные деньги передаются через банки и платежные системы. Блокчейн-сети являются одноранговыми, то есть их пользователи отправляют и принимают валюты непосредственно через личные кошельки. Все хранилища криптовалют делят на 2 вида:

• Горячие. Устройство с ключом для доступа к деньгам подключено к интернету. Примером горячего кошелька может быть обычный персональный компьютер, на который установлено приложение для хранения коинов. Плюсы этого метода состоят в быстром доступе к финансовым операциям и возможности установки на любое устройство, в том числе мобильное.
• Холодные. Не подключены к сети постоянно. Эти хранилища ― физический аналог кредитной или дебетовой карты: транзакция возможна, если пользователь находится у банкомата, все остальное время доступа к сбережениям нет. Холодные кошельки защищены от взлома, но для их настройки нужно специальное оборудование и знание блокчейн-технологий. Одна из разновидностей таких хранилищ ― аппаратные в виде флеш-накопителей. Кроме того, холодный кошелек может быть бумажным: достаточно напечатать на листе приватные ключи для перевода активов.

Многие биржи и обменные пункты предлагают пользователям встроенные криптохранилища. В этом случае клиент получает цифровой адрес, идентичный обычному кошельку.

Чтобы безопасно хранить криптовалюту, рекомендуется:

• Создать резервные копии приватных (секретных) ключей. Их утеря приведет к невозможности распоряжаться средствами.
• Доверять деньги только надежным биржам и обменникам.
• Использовать антивирусы, сложные пароли и двухфакторную аутентификацию на всех сайтах.

Риски и будущее цифровой валюты

Криптоактивы нельзя считать безопасным инструментом для заработка. Работа с цифровыми валютами несет такие риски:

• Юридические. Во многих странах законодательство регулирует только операции с фиатными деньгами. Тема мошенничества часто упоминается в СМИ. Пострадавший может оказаться незащищенным, поскольку полиция и другие правоохранительные органы просто не будут иметь достаточных средств для поиска виновных. Кроме того, некоторые государства идут по пути ограничения анонимных переводов. В любой момент криптовалютные биржи и сайты могут оказаться под запретом.
• Технические. Начинающие трейдеры и криптоинвесторы рискуют потерять ключ доступа, случайно передать его злоумышленникам, перевести деньги не на тот кошелек. Этот инструмент не подходит для чайников.
• Финансовые. Для криптовалют характерна высокая волатильность. Отдельные монеты могут за несколько дней подорожать или подешеветь на сотни процентов. В таких условиях есть риск быстрой потери депозита.

С другой стороны, многие эксперты прогнозируют рост капитализации цифровых финансов. Известный аналитик Питер Брандт еще в 2020 году предсказал подорожание Биткоина до отметки в $50 000. По мнению трейдера, главная криптовалюта может в будущем обновить ценовые максимумы. Некоторые аналитики называют уровень в $100 000 как следующую целевую отметку для BTC.

Преимущества и недостатки криптовалют

Сравнивая токены и монеты с фиатом, следует отметить такие плюсы и минусы цифровых денег:

Резюме

Если говорить кратко, криптовалюты ― это вид цифровых денег, которые циркулируют в децентрализованных (распределенных) сетях. Преимущество Биткоина и подобных активов ― отсутствие единого контролирующего сервера. Криптовалюты применяются не только как платежное средство, но и как инструмент для спекулятивной торговли и инвестирования.

В то же время цифровые активы не лишены недостатков:

• Курс коинов и токенов может быстро обвалиться, в результате чего трейдеры потеряют свои вложения.
• Многие государственные структуры начинают вводить ограничения и даже открыто бороться с децентрализованными финансовыми проектами.
• Для работы с криптовалютой нужны знания в сфере компьютерных технологий. Новички рискуют потерять деньги, перечислив их не на тот адрес или тип кошелька.

Часто задаваемые вопросы